Когда плохо – это хорошо - Исаак И. Беккер

по признаку гражданства той или иной страны. Однако побочный эффект от финансовых ограничений против самого государства может «рикошетом» привести и к таким «санкциям». Например, отключение систем Visa и MasterCard по всей России способно затронуть интересы почти 70 млн россиян, которые владеют картами этих платежных систем.

Когда отключат SWIFT

Побочный эффект от экономических санкций против того или иного государства может привести к блокировке валютных счетов граждан внутри страны, а также к обесцениванию сбережений в местной валюте, их инвестиций в золото и другие драгоценные металлы. К этому привели, в частности, санкции стран ЕС против Ирана, которые были приняты в 2012 г.

Вот краткие хроники тех событий. В январе 2012 г. ЕС заморозил активы, принадлежащие Центральному банку Ирана, а также запретил всю торговлю золотом и другими драгоценными металлами с ним и другими государственными органами. В марте 2012 г. SWIFT, который обрабатывает глобальные банковские операции, исключил иранские банки из своей системы, что сделало почти невозможным перевод денег в Иран и из него через официальные каналы.

В октябре 2012 г. ЕС запретил любые сделки с иранскими банками и финансовыми учреждениями, а также импорт, приобретение и транспортировку природного газа из Ирана, строительство нефтяных танкеров для этой страны.

Блокировка банковских счетов

Как одно из последствий санкций, принимаемых против конкретной страны, возможно повышенное внимание к зарубежным счетам ее граждан. В случае с Россией не исключено, что, например, наиболее ретивые европейские банки просто решат избавиться от счетов россиян или заблокировать их на время (повод всегда найдется). Возможно, пока это выглядит маловероятным, но кто из нас думал, какой «стрижкой» вкладов (вернее сказать, грабежом россиян) закончится кипрский кризис. Так что лучше не исключать возможность и этого варианта.

Практика блокировки вкладов в США показывает, что вы не можете пользоваться деньгами, которые находятся на вашем счету, ни в какой форме. Интересно, что ни в каких документах не оговорено, сколько времени действует эта санкция: год, два, 10 лет? Не совсем понятно, что происходит с этими средствами в случае смерти вкладчика. Могут ли они наследоваться по обычным правилам? Эти вопросы отданы на суд специальных уполномоченных, решения которых требуют одобрения OFAC.

Правда, установлено, что на блокированные средства должны начисляться проценты, которые соответствуют средним значениям ставки в этой категории вкладов. При этом интересы банка, где блокируется счет, не затрагиваются: ему разрешается снимать положенную плату за обслуживание счета.

Предусмотрены и некоторые исключения для использования банковского вклада его владельцем. Они относятся к затратам на медицинское обслуживание, покупку медоборудования, продовольствия и решения других гуманитарных задач. Правда, здесь действует ограничение в $10 000 и для этих целей существуют специально отобранные компании. Для сумм, которые превышают указанный лимит, нужны дополнительные документы и специальное разрешение.

Что делать?

Защита личного капитала от экономических санкций возможна только в случае игры на опережение. Это предполагает заблаговременное нахождение ответов на вопросы типа «Что будет, если?..» до того, как начнут применять те или иные санкции против России.

Если вы не владеете большими деньгами, то вам будет достаточно использовать следующие правила, которые, по возможности, следует строго соблюдать. Прежде всего, не нужно хранить все свои сбережения в иностранной валюте (даже если вы упускаете выгоду).

В семье должен быть своеобразный «резервный фонд», которого бы хватило на три – шесть месяцев нормальной жизни. Эти деньги следует всегда держать «под рукой» и обязательно в рублях. Их не нужно слишком «оптимизировать», не следует искать самого выгодного варианта для их размещения в банке и лучшей отдачи. Они предназначены для чрезвычайных событий, поэтому главное в данном случае – это надежность и доступность.

Более состоятельным людям я бы посоветовал провести «ревизию» своих активов с точки зрения их уязвимости в случае применения экономических санкций. Здесь на первый план выходят вопросы структуры, диверсификации по типам активов, исключения перекосов в сторону одного из них – например, собственного бизнеса. Требует особого внимания анализ средств, размещенных в зарубежных банках. В современных условиях эти финансовые институты очень уязвимы. Они на первое место ставят свои интересы, так как прежде всего заботятся о собственном бизнесе, еще не оправившемся от обвинений за ошибки, которые привели к кризису 2008 г.

Следует больше внимания уделять долгосрочным инвестициям, которые меньше всего уязвимы с точки зрения всевозможных санкций. В обязательном порядке у вас должна быть оформлена эффективная и надежная система наследования, которая во многих случаях защитит заработанный вами капитал.

Теперь, по сложившейся в этой книге традиции, давайте посмотрим, насколько актуальна и необходима была эта публикация, насколько сбылись ее прогнозы, на основе которых частный инвестор должен был строить или конкретизировать свои личные инвестиционные идеи.

Здесь я бы хотел отметить несколько положений. Главное из них – игра на опережение, потому что большинство самых эффективных инвестиционных идей в области сохранения капитала представляют собой именно игру на опережение. И здесь мы также пытались использовать этот подход. Случилось событие, которое было воспринято неоднозначно во всем мире, начались первые санкционные «звоночки». Обязанность каждого финансового консультанта, частного банкира или управляющего – проанализировать ситуацию, в которой находятся его «подопечные», и выйти к ним с определенными инвестиционными идеями, которые позволят не допустить потерь или угроз для капитала в будущем.

В принципе, когда я писал этот материал, я прежде всего имел в виду своих клиентов. Со многими из них у меня уже состоялись к тому времени беседы и разборы ситуации, так что все это родилось не на пустом месте. Для многих это сыграло положительную роль.

Второе, о чем бы мне хотелось сказать, так это о том, что до начала разговоров о санкциях большинство состоятельных людей в России мало что знали об этом механизме, который уже вовсю работал в мире. Да, до многих из них долетали слова о санкциях, связанные с Ираном, но как это работает, каков механизм, какова продолжительность, насколько может быть больно стране и отдельному человеку – об этом мало кто серьезно задумывался, особенно с точки зрения своего бизнеса и личного капитала.

Третье, что я бы хотел отметить, оглядываясь назад, – многое из того, о чем говорилось в статье, оправдалось. Например, речь шла о том, что санкции привели в Иране к обесцениванию национальной валюты и нам тоже нужно следить за этим важным параметром финансовой жизни. В дальнейшем именно так все и произошло, но об этом мы подробнее поговорим чуть позже.

Что еще себя оправдало? Предупреждение о возможном ужесточении политики банков. После присоединения Крыма к России и на фоне сопутствующих проблем иностранные банки начали закручивать гайки в отношении россиян, причем не только тех, кто попал в санкционные списки. Под ударом оказались и те российские граждане, которые были так или иначе связаны с компаниями из санкционных